Квалифицирани срещу неквалифицирани опции

В зависимост от данъчното третиране на опциите за акции, те могат да бъдат класифицирани като квалифицирани опции за акции или неквалифицирани опции за акции. Извикват се и квалифицирани опции за акции Стимулиращи опции за акции, или ISO.

Печалбата, получена от упражняване на квалифицирани опции за акции (QSO), се облага с данъка върху данъка върху капиталовите печалби (обикновено 15%), което е по-ниско от ставката, с която се облага обичайният доход. Печалбите от неквалифицирани акции (NQSO) се считат за обикновен доход и следователно не отговарят на условията за данъчна облекчение. NQSO могат да имат по-високи данъци, но също така си позволяват много по-голяма гъвкавост по отношение на кого могат да бъдат предоставени и как могат да бъдат упражнявани. Обикновено компаниите предпочитат да предоставят неквалифицирани опции за акции, тъй като те могат да приспадат разходите, направени за NQSO, като оперативен разход по-скоро..

Повече подробности за разликите, правилата и ограниченията на квалифицирани и неквалифицирани опции за акции са дадени по-долу, заедно с примерни сценарии.

Сравнителна диаграма

Сравнителна диаграма на неквалифицирани акции спрямо квалифицирани акции

	Неквалифицирани опции за акции	Квалифицирани опции за акции
Получател	Може да се издава на всеки, например служители, продавачи, съвет на директорите	Може да се издава само на служители
Цена на упражнения	Може да има всяка цена за упражнения	Цената на упражненията трябва да бъде поне равна на справедливата пазарна стойност (FMV) в момента на отпускане. За 10% + акционери цената на упражняване трябва да е равна на 110% или повече от FMV в момента на отпускане.
Данъчни последици (получател)	Без данък към момента на отпускане. Получателят получава обикновен доход (или загуба) при упражняване, равен на разликата между цената на безвъзмездната финансова помощ и FMV на запаса към датата на упражняване.	Без данък към момента на отпускане или при упражняване. Данък върху капиталовата печалба (или загуба) при продажба на акции, ако служителят притежава акции най-малко 1 година след упражняване на опцията.
Данъчни последици (компания)	Докато компанията изпълнява задължения за удържане, тя може да приспадне направените разходи като оперативен разход. Тази цена е равна на обикновения доход, деклариран от получателя.	Няма налични удръжки за компанията.
Стойност на запасите	Няма ограничение за стойността на запасите, които могат да бъдат получени в резултат на упражняване	Общата справедлива пазарна стойност (определена към датата на отпускане) на акции, закупени от упражняване на QSOs, които са приложими за първи път, не може да надвишава 100 000 щатски долара през календарна година.
Период на провеждане	Без ограничения	След като се упражняват опции, служителят притежава запаса. Тя трябва да държи акциите за минимум 1 допълнителна година, преди да продаде акциите. Ако се продаде преди 1 година, това е дисквалифициращо разположение и се третира като неквалифицирани акции.
прехвърлими	Може или не може да бъде прехвърляно	Трябва да е непрехвърлим и да може да се прилага не повече от 10 години от безвъзмездната помощ.

Съдържание: Квалифицирани срещу неквалифицирани опции

1 Как работят опциите на акциите
2 правила за квалифицирани опции за акции (стимулиращи опции за акции)
3 Данъчно третиране
- 3.1 Примери
4 Избягване на двойното данъчно облагане
5 Позовавания

Как работят опциите на акции

Опциите за акции често се използват от компания за компенсиране на настоящите служители и за примамване на потенциални наеми. Опции за акции на служители (но неквалифицирани) могат да се предлагат и на не-служители, като доставчици, консултанти, адвокати и промоутъри за предоставени услуги. Опциите за акции са опции за разговори върху обикновения акции на една компания, т.е. договори между компания и нейни служители, които дават на служителите право на покупка определен брой акции на компанията на фиксирана цена в рамките на определен период от време. Служителите се надяват да се възползват от упражняването на тези опции в бъдеще, когато цената на акциите е по-висока.

Датата на възлагане на опции се нарича дата на отпускане. Справедливата пазарна стойност на акциите към датата на отпускане се нарича цена на безвъзмездната помощ. Ако тази цена е ниска и ако стойността на запаса се повиши в бъдеще, получателят може упражнение опцията (упражнява правото си да купува акциите на цената на безвъзмездната помощ).

Тук се различават квалифицираните и неквалифицирани акции. С NQSOs получателят може веднага да продаде акциите, които придобива, като упражнява опцията. Това е "безкасово упражнение", тъй като получателят просто джобове разликата между пазарната цена и цената на безвъзмездната помощ. Не е нужно да влага никакви парични средства. Но при квалифицирани опции за акции получателят трябва да придобие акциите и да ги задържи поне една година. Това означава да плащате в брой, за да закупите акцията на безвъзмездната цена. Това означава и по-висок риск, тъй като стойността на акциите може да намалее през едногодишния период на държане.

Правила за квалифицирани опции за акции (стимулиращи опции за акции)

IRS и SEC поставиха някои ограничения за квалифицираните опции за акции поради благоприятното данъчно третиране, което получават. Те включват:

Получателят трябва да изчака най-малко една година след датата на отпускане, преди да може да упражнява опциите.
Получателят трябва да изчака поне една година след датата на упражняване, преди да може да продаде запаса.
Само служители на компанията могат да бъдат получатели на квалифицирани акции, издадени от компанията.
Опциите изтичат след 10 години.
Цената на упражняване трябва да е равна или да надвишава справедливата пазарна стойност на базовия запас към момента на отпускане.
За служители, които притежават 10% или повече от компанията, цената на упражняване трябва да бъде най-малко 110% от справедливата пазарна стойност, а опциите изтичат след 5 години от момента на безвъзмездната помощ.
Опциите са непрехвърляеми, освен по воля или по законите на произход. Опцията не може да се упражнява от друг, освен притежателя на опцията.
Общата справедлива пазарна стойност (определена към датата на отпускане) на акции, закупени чрез упражняване на ISO, които са приложими за първи път, не може да надвишава 100 000 щатски долара през календарна година. Доколкото това прави, такива опции се третират като неквалифицирани акции.

Данъчно третиране

Защо хората използват квалифицирани опции за акции, въпреки тези ограничения? Причината е благоприятното данъчно третиране, което се предоставя на печалби от QSOs.

Когато се упражняват неквалифицирани опции за акции, печалбата е разликата между пазарната цена (FMV или справедлива пазарна стойност) към датата на упражняване и цената на безвъзмездните средства. Това също е известно като изгоден елемент. Тази печалба се счита за обикновен доход и трябва да бъде декларирана в данъчната декларация за тази година.

Сега, ако получателят веднага продаде запаса след упражняване, няма допълнителни данъчни съображения. Ако обаче получателят притежава акциите след упражняване на опциите, FMV на датата на упражняване става покупната цена или „базисна цена“ на акциите. Сега, ако акциите се държат за още една година, такива още печалбите се считат за дългосрочни капиталови печалби. Ако акциите се продават преди този срок, всички допълнителни печалби (или загуби) се отчитат като обикновен доход.

Най-голямото предимство на квалифицираните опции за акции е изгодният елемент не се счита за обикновен доход. Всъщност, различно от AMT (Алтернативен минимален данък), упражняването на опции за акции дори не е необходимо да се отчита през годината, ако запасите не се продават. Не се дължат данъци, когато се упражняват квалифицирани опции за акции и се купуват акции на безвъзмездната цена (дори ако цената на безвъзмездната финансова помощ е по-ниска от пазарната стойност към момента на упражняване).

Когато в крайна сметка акциите се продават (след период на държане от поне 1 година), печалбите се считат за дългосрочни капиталови печалби, които се облагат с по-ниска ставка от обикновения доход. Ако запасите се продават по-рано от 1-годишния залог, това се нарича "дисквалифициращо разпореждане", което след това се третира точно като неквалифициран вариант на акции.

Примери

Възможно е опциите за стимулиране на акции - въпреки че са били квалифицирани опции за акции, когато са им предоставени - да не „отговарят“ на статут на облагане с данъци. Например,

Ако това беше "безкасово упражнение": Служителят може да избере да продаде акциите веднага след упражняване на опциите, като по този начин джобни разликата между пазарната цена и безвъзмездната (стачка) цена на опцията. Това позволява на служителя да не харчи никакви собствени парични средства и също така ги освобождава от риска цената на акциите да намалее след упражняване.
Ако служителят не е държал запасите в продължение на 1 година след упражняване на опциите.

Полезно е да разгледате различни примери, за да разберете данъчните последици. Да приемем, че на 1 януари 2010 г. служител получи награди за акции, когато цената на акциите беше 5 долара. Да предположим също, че доходът на служителя е 100 000 долара и тя е в граница на пределната данъчна ставка от 28% за обикновения доход. Сега нека разгледаме различните сценарии и да изчислим данъчните последици.

Примери за данъчни последици за квалифицирани и неквалифицирани опции за акции

Сценарий 1 е класическата квалифицирана опция за акции. Не се декларира доход, когато се използват опции и не се дължат данъци през 2011 г. Запасите се държат за повече от 1 година след покупката, така че всички печалби се облагат с данък върху дългосрочната ставка на данъка върху капиталовата печалба от 15%.

Сценарий 2 е пример за дисквалифициращо разпореждане, въпреки че планът е бил квалифициран план за акции. Акциите не се държаха в продължение на една година след упражняване, така че данъчните облекчения на квалифициран ISO не са реализирани.

Сценарий 1 и Сценарий 2 под категорията неквалифицирани представляват същата ситуация, когато субсидията е била по неквалифициран план за акции. Когато опциите се упражняват (2011 г.), обикновеният доход се декларира равен на разликата между FMV към датата на упражняване ($ 15) и цената на безвъзмездната финансова помощ ($ 5). В сценарий 1 акциите се изкупуват и държат повече от една година. Така по-нататъшните печалби ($ 22 - $ 15) се считат за дългосрочни капиталови печалби. В сценарий 2 акциите не се държат повече от една година. Така че по-нататъшните печалби също се считат за обикновен доход. накрая, сценарий 3 е специален случай на сценарий 2, при който акциите се продават веднага след придобиването им. Това е "безкасово упражняване" на акциите на акциите и цялата печалба се счита за обикновен доход.

Тази електронна таблица има примери, подобни на тези по-горе, които показват как ще се отчита доходът в отчетите за W2 и как ще се отчита печалбата на капитала, както краткосрочна, така и дългосрочна при различни сценарии.

TurboTax има добро ръководство по тази тема, което има още по-подробни сценарии и също така обсъжда как Алтернативният минимален данък (AMT) допълнително усложнява въпросите за квалифицираните опции за акции.

Избягване на двойното данъчно облагане

Когато приходите от упражнения за опции за акции се отчитат на W2, трябва да бъдете изключително внимателни, за да избегнете двойното данъчно облагане върху него. Това е така, защото брокерството използва грешна основа на разходите на 1099-B, която те издават.

1099-B е изявление, издадено от борсови брокери, в което са изброени всички ваши сделки с акции. Те са разделени на краткосрочни и дългосрочни, за да могат лесно да се отчитат. Освен че ви изпраща тази информация, вашият брокер го изпраща и на IRS. За всяка транзакция 1099-B отбелязва цената на разходите (т.е. покупна цена или цена за придобиване на акциите + комисионна на брокера) и постъпления (т.е. сума, получена при продажба на акции). Разликата между двете е нетната печалба (или загуба).

Въпреки че изгодният елемент (вижте определението по-горе) се отчита като доход от вашия W2, посредничеството не коригира базата на разходите ви през 1099-Б. например ако цената на вашата безвъзмездна финансова помощ е била 10 щ.д. и вие упражнявате опциите си, когато цената е 30 щ.д., то 20 щ.д. ще бъдат отчетени на вашата W2. Както всички W2 заплати, данъци върху дохода и други приложими данъци като социалното осигуряване и Medicare ще бъдат удържани от този доход. Така че бихте очаквали, че 1099-B на брокера посочва основата на разходите като $ 30 (+ малка комисионна), а постъпленията - $ 30.

Вместо това ще откриете, че 1099-B ще отчете основата на разходите като $ 10, а приходите като $ 30 и ще отчете печалба от $ 20 на IRS. Затова при подаване на данъчната декларация трябва да коригирате основата на разходите и да обърнете внимание, че базата, отчетена от посредничеството, е неправилна. Това е много важно, в противен случай вие накрая плащате данък върху него два пъти. Допълнително четене по тази тема.

Препратки

Стимулиращи опции за акции (квалифицирани опции за акции) - Wikipedia
Опции за акции - Публикация на IRS 525 (2011) Облагаем и необлагаем доход
Стимулиращи опции за акции - TurboTax

Финанси