Clinton vs. Trump - Сравнени данъчни планове

Това е безпристрастно сравнение на предложените данъчни планове, публикувани от Хилари Клинтън и Доналд Тръмп. В много отношения тяхната данъчна политика се приравнява до голяма степен с платформата на тяхната политическа партия - Клинтън иска лицата с високи доходи да плащат по-голям процент от доходите си от данъци, докато Тръмп иска да намали данъците за всички нива на доходите.

Ние разглеждаме не само конкретните предложения от данъчния план на всеки кандидат, но и въздействието, което тези предложения ще окажат, според оценките на анализатори от трети страни.

За подробно сравнение на двамата кандидати по всички въпроси в кампанията, вижте Хилари Клинтън срещу Доналд Тръмп.

Актуализиране на 12 август 2016 г.: На 8 август Тръмп изнесе реч в Детройт, в която изложи ревизирана икономическа политика и нови данъчни предложения, които са различни от предложените по-рано. Това сравнение беше написано преди тази реч, така че ние включихме както неговите стари, така и новите му предложения. Кампанията на Тръмп обаче премахна от уебсайта им някои документи, на които се позовахме (и цитирахме), за да опишем по-ранните му предложения.

Сравнителна диаграма

Данъчният план на Доналд Тръмп спрямо сравнителната таблица на Хилари Клинтън

	Данъчен план на Доналд Тръмп	Данъчният план на Хилари Клинтън
Данъчна философия	Намалете данъците за всички	Увеличете данъците, особено върху доходите с високи доходи.
Данъчни скоби - обикновен доход	Три - 12%, 25%, 33%. По-ранно предложение: 10%, 20%, 25%	Осем - 10%, 15%, 25%, 28%, 33%, 35%, 39.6%, 43.6%
Данъчни скоби - Приходи от инвестиции	Три - 0%, 15%, 20%	Комплекс. Дългосрочните печалби ще бъдат предефинирани към активи, държани> 6 години. Данъчни ставки от 0%, 15%, 20% и 24% в дългосрочен план. Допълнителни доплащания за някои. По-високи проценти за всички, ако активите притежават за по-малко от 6 години.
Нетни данъци върху дохода на инвестициите	отменяне	Запазва
Данък върху недвижимите имоти	отменяне	Запазете и разширете. Увеличаване на данъчната ставка от 40% на 45%; и добавете нови данъчни рамки за 50%, 55% и 65% за имоти на стойност над 10 милиона, 50 милиона и 500 милиона долара съответно.
Данък за подаръци	отменяне	Запазва
Въздействие върху БВП	Положителни 11% (според изчисленията на данъчната фондация)	Отрицателни 1% (според изчисленията на данъчната фондация)
Въздействие върху създаването на работа	Положителен. 5.3 милиона нови работни места (според изчисленията на данъчната фондация)	Отрицателен. 311 000 по-малко работни места (според изчисленията на данъчната фондация)
Въздействие върху държавния дълг	Отрицателен. 10 милиона долара по-голям държавен дълг (според изчисленията на данъчната фондация)	Положителен. 191 милиарда долара по-малък държавен дълг (според изчисленията на данъчната фондация)
Въздействие върху заплатите	Положителен. + 6,5% ръст на заплатите (според изчисленията на данъчната фондация)	Отрицателен. -0,8% ръст на заплатите (според изчисленията на данъчната фондация)
Най-големите бенефициенти	Осигуряващи високи доходи	Хора с ниски доходи

Съдържание: Клинтън срещу Тръмп - Сравнени данъчни планове

• 1 Индивидуални данъци
  • 1.1 План на Клинтън за индивидуални данъци
  • 1.2 Данъчен план на Тръмп за физически лица
  • 1.3 Данък върху недвижимите имоти
• 2 Корпоративни данъци
• 3 Критика
  • 3.1 Анализ на Moody's
• 4 Предпочитания за избиратели
• 5 Позовавания

Индивидуални данъци

По-голямата част от предложенията и на двамата кандидати се въртят около данъците върху дохода, начислявани от физическите лица. Данъчната система в Америка е прогресивна. Това означава, че с нарастването на годишния доход, по-голяма част от този доход се изисква да се плаща в данъци. например за отделни файлове през 2016 г. данъчната ставка върху първите 9 275 долара доход е 10%, но тя нараства до 15% за доход между $ 9 275 до 37 650 долара и продължава да се увеличава до максимум от 39,6% за $ 415,050.

2016 Федерални скоби за данък върху дохода

Данъчните ставки върху капиталовите печалби зависят от общата ви данъчна група и колко дълго са държани активи, преди да бъдат продадени с печалба

В данъчния код обаче има някои „вратички“, при които определени видове доходи се облагат с по-ниска ставка. например приходите от дългосрочни капиталови печалби се облагат с максимум 20%, дори ако този доход е милиони долари. Някои критици твърдят, че това несъответствие между данъчните ставки върху труда / заплатите и доходите от инвестиции е несправедливо. Това е причината Уорън Бъфет да плаща по-ниска част от доходите си от данъци в сравнение с повечето от служителите си.

Планът на Клинтън за индивидуални данъци

Предложенията на Клинтън са най-вече за затварянето на тези „вратички“. Акцентите на нейния данъчен план включват:

• Данъчна надбавка от 4% върху дохода над 5 милиона долара. Това би създало нова данъчна група от 43,6% (39,6 + 4) за доходи над 5 милиона долара. Всички други данъчни групи ще останат същите, както са посочени в горната диаграма.
• „Правило на бюфета“, което изисква минимална данъчна ставка от 30% за хората с доход над 1 милион долара. Някои хора генерират по-голямата част от доходите си от инвестиции, които се облагат с по-ниска (капиталова печалба) ставка. Това правило би намалило данъчната облага от доходите от инвестиции за хората, които правят повече от 1 милион долара за дадена година.
• Всички детайлизирани удръжки ще бъдат ограничени до данъчна стойност от 28%. Разпределените приспадания обикновено предпочитат хората в по-високи данъчни групи. например приспадане на лихви по ипотечни кредити от 10 000 долара намалява данъчното ви задължение само с 1500 долара, ако сте семейна двойка в данъчната група от 15% (годишен доход < $75,300). But if you are in the 35% marginal tax bracket (income between $413,350 and $466,950), then the tax savings on the same $10,000 mortgage interest deduction is $3,500. Clinton's proposal is to limit the tax benefit of all itemized deductions to 28%. So in this scenario, the tax savings would be capped at $2,800 for $10,000 in mortgage interest. Naturally, this provision only affects people who are in a tax bracket higher than 28%.
• Увеличете нивата на данъчните ставки върху печалбите от капитал. Понастоящем има само две нива, в които се разделят капиталовите печалби - краткосрочни (активи държани 1 година). Идеята, която стои зад тази система, е да възнаграждава дългосрочните инвестиции, а не спекулациите. Ако активите се държат дългосрочно, преди да бъдат продадени с печалба, те се облагат с по-ниска ставка от краткосрочните печалби. Клинтън иска да увеличи броя на равнищата до седем (< 1yr, 1-2 yrs, 2-3 yrs, and so on with the lowest tax rate bracket for assets held for more than 6 years).
• Ограничете сумата пари, която може да бъде спестена в пенсионни сметки с предимство за данъци като IRAs и 401k сметки. Клинтън вярва, че тези сметки, които са с предимство на данъците, са били злоупотребявани с цел прикриване на много приходи от данъци, въпреки че IRS налага ограничения за това колко пари могат да се внасят в такива сметки всяка година. Данъчният й план предлага да се наложат повече ограничения за това колко обща стойност могат да натрупат тези сметки.
• Начислените лихви трябва да се облагат с данъци по обикновените данъци. Носената лихва е таксата за изпълнение, платена на инвестиционен мениджър, обикновено въз основа на възвръщаемостта, генерирана от управителя за инвестиционния фонд. В дългогодишна - и дълга противоречива - вратичка, пренесената лихва се облага с данъка върху данъчната печалба, която е значително по-ниска от данъчната ставка за заплатите. Множество законодателни опити за повишаване на тази данъчна ставка се провалиха.
• Данъчен кредит в размер на 1200 долара за разходи за грижи
• Увеличете данъка върху имотите a.k.a. „данък за смърт“ от 40% до 45%; и да намали освобождаването от данък върху недвижимите имоти от 5,45 милиона до 3,5 милиона долара.

Данъчен план на Тръмп за физически лица

Данъците са сложен въпрос. Например, не всички са съгласни, че по-ниската данъчна ставка за капиталовите печалби е вратичка. По същия начин облагането на доходи от дивиденти може да се счита за двойно данъчно облагане, тъй като дивидентите са печалба на дружеството, разпределена на акционерите. Компаниите вече са платили данъци върху доходите си, а дивидентите се разпределят от нетния доход на компанията след данъци.

Републиканският възглед за данъците е, че по-ниските данъци стимулират икономическата активност. Това от своя страна води до по-висок приходи за федералното правителство, защото пайът е по-голям, въпреки че правителственият дял на пая е по-малък.

В съответствие с тази републиканска позиция, данъчният план на Тръмп се застъпва за намаляване на данъците за всички нива на доходите. Акцентите на данъчния план на Тръмп включват:

• Намалете броя на данъчните групи Тръмп се застъпи, че има само 4 данъчни групи - 0%, 10%, 20% и 25%. Това означаваше, че най-високата данъчна група ще бъде значително по-ниска, отколкото е днес. Така че получателите на високи доходи биха се възползвали най-много от тези намаления на данъци; въпреки че хората на всички нива на доходи ще имат по-ниска данъчна сметка. През август Тръмп пусна преработен икономически план, в който предложените данъчни ставки бяха: 12%, 25%, 33%. Въпреки че все още е по-нисък от сегашния данъчен режим, това е по-високо от първоначалното му предложение и има за цел да отговори на критиките, че данъчният му план би бил много скъп и следователно ще увеличи държавния дълг.

Индивидуални скоби за облагане на данъка върху доходите под тези на Доналд Тръмп Стар Данъчен план

• Увеличете стандартната удръжка до 25 000 долара на човек
• Данъците върху дивидентите и капиталовите печалби се ограничават до 20% Понастоящем има доплащане за определени инвестиционни приходи от дивиденти и капиталови печалби, които бяха наложени за финансиране на Obamacare. Например планът на Тръмп ще отмени нетния данък върху доходите от инвестиции (NIIT), който беше приложен за финансиране на Закона за достъпни грижи (a.k.a. Obamacare). Този данък - в момента 3,8% - се прилага за инвестиционен доход за домакинства, които печелят повече от 250 000 долара.
• Отмяна на AMT (алтернативен минимален данък). AMT бе наложен с цел да гарантира, че хората с доходи над определено ниво плащат поне определена част от него в данъци. Намерението беше подобно на правилото на Бъфет, предложено от Клинтън. Въпреки това, през годините праговете за AMT не винаги са били в крак с инфлацията и това усложнява данъчния код, като в същото време заема по-голям процент от населението, отколкото първоначално е било предвидено.
• Отменете данъка върху имотите и данъка върху подаръците. Републиканците твърдят, че данъците върху недвижимите имоти (a.k.a. „данък на смъртта“) и данъците за подаръци са несправедливи, тъй като лицето, което дарява, или лицето, което е починало, чието имение сега се сменя, вече е платило данъци върху прехвърленото богатство. Когато се налагат данъци върху подаръци или наследство, правителството на практика прави двойно потапяне. Тръмп иска да премахне и двата данъка.
• Носената лихва се облага с данък като обикновен доход, а не като по-ниската ставка на данък върху печалбата. Отклонявайки се от традиционните републикански политици, планът на Тръмп всъщност е съгласен с този на Клинтън, че носената лихва трябва да се облага с данък като обикновен доход.

Данък върху недвижимите имоти

Републиканците наричат ​​данъка върху имотите „данък на смъртта“, тъй като той се начислява върху имота на физическо лице при смъртта му, когато богатството се наследява от наследници. Данъкът е обект на много дебати между икономисти и политически анализатори. Тук са обобщени няколко видни аргумента за и против данъка върху имотите.

Доналд Тръмп, както повечето републиканци, иска да отмени данъка върху имотите. За разлика от тях Хилари Клинтън иска да повиши този данък. В момента имоти, по-малки от 5,45 милиона долара, са освободени от данъка върху недвижимите имоти; богатството над тази сума се облага с 40%. Клинтън първо предложи по-висока данъчна ставка (45%) и по-нисък праг (3,5 милиона долара) за прилагане на данъка.

По-късно Клинтън преразгледа предложението си, за да го направи по-прогресивно. Последното й предложение са следните данъчни рамки за данък върху недвижимите имоти: няма (до 5,45 милиона долара), 45% (5,45 до 10 милиона долара), 50% (10-50 милиона долара), 55% (50 долара - 500 милиона долара), 65% за богатство по-голямо от 500 милиона долара.

Анализаторите твърдят, че увеличаването на данъците, предложено от Клинтън, няма да увеличи приходите за правителството, защото почти всички големи имоти ще намерят начини да избегнат този данък чрез разумно планиране на имоти.

Корпоративни данъци

Корпоративните данъци са голям източник на приходи за федералното правителство. И двамата кандидати имат някои предложения за настройване на корпоративната данъчна система.

Акцентите на предложенията на Клинтън за корпоративни данъци включват:

• Нов данък върху високочестотната търговия. Търговията с висока честота се използва от финансовите търговски фирми за бърза търговия на фондовите пазари и в процеса може да увеличи цената, платена от инвеститорите на дребно за същите ценни книжа. Той увеличава риска, без да добавя голяма стойност към финансовата система.
• Данъчен кредит за компании, които създават планове за споделяне на печалбата със служителите. Застъпвайки се за споделяне на печалбите на компаниите със своите служители, данъчният кредит за споделяне на печалба от Клинтън ще важи за първите две години от програмата за споделяне на печалбата на компанията. Кредитът ще бъде 15% от разпределената печалба и ще бъде ограничен при размер на печалбата от 10% от годишната заплата на служителя.
• Затворете вратичката за презастрахователна премия, при която компания плаща презастрахователни премии на дъщерното си дружество в чужда държава.

Акцентите на данъчния план на Тръмп за компаниите включват:

• Намалете ставката на корпоративния данък от 35% на 15% По-ниската данъчна ставка за бизнеса стимулира икономическата активност и стимулира компаниите да намерят място в САЩ.
• Да се ​​забрани отлагането на корпоративните данъци върху чуждестранните доходи. Върнете корпоративните пари в момента в чужбина обратно в САЩ чрез еднократна данъчна ставка за репатриране от 10%. Това е най-същественото предложение за политика за корпоративни данъци, което се появи от всеки един от кандидатите. Американските компании имат милиарди долари, държани в чужбина. Ако тези пари бяха репатрирани в САЩ, ще се дължи данък върху дохода. Така че те отложиха връщането на тези пари. Планът на Тръмп е да има еднократна релаксация в процента на репатриране, за да стимулира връщането на всички пари обратно в страната. След това дружествата няма да могат да отлагат данъци върху чуждестранните доходи. Гражданите на САЩ като физически лица са задължени да плащат данъци върху всички доходи - чуждестранни и вътрешни. Така предложеното правило би привело законите в съответствие, така че корпорациите да не са в състояние да отложат данъците върху чуждестранните доходи.
• Ограничения върху размера на разходите за лихви могат да бъдат облагаеми с данъци

критика

Голямата идея на данъчния план на Клинтън е да събира данъци, а планът на Тръмп призовава за намаляване на данъците. Така според плана на Клинтън приходите за федералното правителство ще нарастват и бюджетният дефицит ще се свие. От друга страна, планът на Тръмп би струвал на федералното правителство над 10 трилиона долара за 10 години.

Няколко трети анализатори са оценили въздействието на плана на Тръмп за 10 години. Прогнозите варират от 9,5 до 12 трилиона долара загуба на приходи.

Но това не е пълната история. Предложенията на Тръмп ще стимулират икономиката, ще увеличат БВП и ще създадат повече работни места; и поддръжниците твърдят, че този икономически растеж би компенсирал намаляването на приходите. Най-просто казано, пайът ще нарасне, така че дори и с по-малък дял правителството няма да загуби приходи.

Въпреки че определено има основание за този аргумент, данъчната фондация, консервативно изследователска фирма, изчисли, че дори и да отчита този растеж, данъчният план би струвал над 10 трилиона долара за 10 години. Този дефицит на приходите директно би увеличил държавния дълг.

Данъчният план на Клинтън също не е без недостатъците си. Повишаването на данъците, докато увеличава държавните приходи и спомага за намаляване на държавния дълг, има смразяващ ефект върху икономиката. Фондацията за данъци изчислява, че планът на Клинтън ще намали доходите след данъци на всички данъкоплатци с поне 0,9% и ще намали БВП с 1% в дългосрочен план.

Икономическото въздействие на данъчните планове, предложени от Хилари Клинтън и Доналд Тръмп, според изчисленията на данъчната фондация

Критиците нарекоха плана за споделяне на печалбата на Клинтън сложен и хитър. Планът предполага, че след две години „компаниите, които са създали планове за споделяне на печалбата и се възползват от ползите от тях, вече няма да се нуждаят от кредит за поддържане на плановете“. Няма доказателства, които да сочат, че това би било така. Той също така не предлага начини за финансиране на данъчния кредит. Освен това, тя изпитва прекалена държавна намеса в начина, по който частните компании структурират компенсации за своите служители.

Друг проблем с предложенията на Клинтън за данъчното облагане на капиталовите печалби е самата сложност, която въвежда. Днес е лесно за инвеститорите (и техните брокери) да разделят капиталовите си печалби на краткосрочни и дългосрочни въз основа на това дали активите са държани повече от една година. Разделянето на това на 7 различни нива би увеличило сложността на отчитането за финансовите институции и сложността на подаването на данъци за физическите лица.

Анализ на Муди

Moody's Analytics, дъщерно дружество на агенцията за кредитен рейтинг и изследователска компания Moody's Corp., анализира предложенията за икономическа политика както на Клинтън, така и на Тръмп. Водещият автор на този анализ е Марк Занди, регистриран демократ, който е дарил максимално допустимата сума от 2700 долара за кампанията в Клинтън, но който съветва републиканския сенатор Джон Маккейн в президентската надпревара през 2008 г. Мистър Занди предсказа победата на Клинтън от август 2015 г., така че трябва да се отбележи неговата пристрастност.

Анализът на Moody's заключава, че ако всички икономически предложения на Клинтън бъдат приети, икономиката ще създаде 10,4 милиона работни места по време на нейното председателство, а БВП ще расте с 2,7% годишно. Прогнозата им за поддържане на статуквото е 7,2 милиона работни места и 2,3% ръст на БВП. повече от очакваното съгласно действащото законодателство.

Анализът на Moody за икономическите предложения на Доналд Тръмп прогнозира темп на растеж на БВП с 1,4% и 3,5 милиона по-малко работни места от предвиденото съгласно действащото законодателство.

Предпочитания на избирателите

Въпреки че има много различия в данъчните планове на кандидатите, избирателите често не избират въз основа на политиката. В безгрижен поглед върху това как хората взимат решения и по-късно ги рационализират, това видео показва реакцията на поддръжниците на Клинтън в Ню Йорк, когато им беше казано за предложенията на Тръмп за данъчния план..

Препратки

• Данъчен план на Доналд Тръмп (PDF) - Официален уебсайт
• Политическата позиция на Тръмп относно данъците - Официален уебсайт
• Политическата позиция на Клинтън относно данъците - Официален уебсайт
• Анализ на данъчния план на Хилари Клинтън - Данъчната фондация
• Анализ на данъчните предложения на Хилари Клинтън - Център за данъчна политика
• Тръмп планира пренаписване на данъчен план - политик
• Анализ на данъчния план на Доналд Тръмп - Данъчната фондация
• Анализ на данъчния план на Доналд Тръмп - Център за данъчна политика
• Проверка на фактите Речта на Доналд Тръмп за икономиката - The Wall Street Journal
• Кандидатите и вашите данъци - PBS
• Как Клинтън и Тръмп се различават по отношение на данъците - Ню Йорк Таймс
• Тръмп срещу Клинтън за икономиката - CBS News
• Специален брифинг: Данъчна политика на основните кандидати за президент - Данъци и счетоводство на Wolters Kluwer