AR финансиране срещу PO финансиране

Когато предприятията се нуждаят от краткосрочен капитал, Вземания (AR; известен също като факторинг) и Поръчка (PO) финансирането са две възможности за тях. Тези опции са особено привлекателни за бизнеса, който няма добър кредитен рейтинг.

При финансирането на AR бизнесът продава неплатените си фактури или вземания с отстъпка на финансираща или факторингова компания. След това факторинговата компания поема риска от вземанията и осигурява бързи парични средства на бизнеса. За разлика от тях, финансирането на PO е аванс за бизнес, обезпечен с поръчка за покупка или договор, за покриване на разходите за производство и доставка на продукт или доставка на услуга.

Финансирането на AR и PO се различава по отношение на техните ползи, ситуациите, в които са подходящи и техните условия.

Сравнителна диаграма

Разлики - прилики - AR Финансиране спрямо графиката на PO Финансиране

	AR финансиране	Финансиране на PO
Използване на средства	Без ограничения. Бизнесът може да използва средствата във всяка област, от която се нуждае.	Средствата могат да се използват само за изпълнение на ПО
Продължителност на заема	Краткосрочен	Краткосрочен
Режим на финансиране	Продайте вземания по сметките на финансиращата компания с отстъпка в замяна на получаване на пари рано.	Вземете заем, обезпечен с поръчката за покупка (PO), и използвайте средствата за изпълнение на поръчката.
Предимства	Бързо получавайте пари, елиминирайте риска от събиране	Бързо получавайте пари за доставка на продукти и услуги
Разходи за финансиране	1-5% от размера на кредита	5-10% от размера на кредита
Обучения и конференции	Използва се за бизнес услуги	Използва се за стоки износители и производители

Съдържание: AR Финансиране срещу PO Финансиране

• 1 Получаване на сметка срещу Поръчка
• 2 плюса и минуса
  • 2.1 Маржове на печалба и кредитна рентабилност
  • 2.2 Използване на средства при финансиране на AR срещу финансиране на PO
  • 2.3 Разходи за финансиране
• 3 Позовавания

Вземания от сметка срещу Поръчка

Добър начин да започнете да разбирате двата вида финансиране е да разберете условията за всеки. Вземанията по сметките са пари, дължими на бизнес от клиенти и показани в баланса му като актив. Поръчка за покупка (ПО) е търговски документ, издаден от купувач на продавача, който посочва вида, количеството и договорените цени на продукти или услуги, които купувачът се е съгласил да закупи от продавача. Така че съществено разграничение е, че вземанията обикновено са за стоки / услуги, които вече са доставени, докато PO обявява намерение (или ангажимент) за закупуване.

Предимства и недостатъци

И двата варианта за финансиране са привлекателни за компании, които имат лош или никакъв кредитен рейтинг, тъй като кредитната стойност на кредитополучателя не е от решаващо значение за получаването на тези видове заеми. Важното е кредитоспособността на клиентите на бизнеса. Това също води до бързо затваряне на кредитите, тъй като може да не е необходимо кредиторите да извършват подробна проверка, както при други, конвенционални заявления за заем.

Финансирането на PO се поддава на бизнес модели, които разчитат на производство и доставка на физически стоки, а не на услуги. AR финансирането обаче няма това ограничение. Това е инструмент, който може да подобри паричния поток на всяка компания, независимо от това дали продава продукти или услуги. Финансирането чрез PO е идеално подходящо за предприятия, които изискват от клиентите си да плащат пари в брой, тъй като колкото по-бързо ги изплащат, толкова по-бързо могат да изплащат заема на PO и по-ниската им такса за финансиране. За бизнеса, който не е в състояние да договори такива условия за плащане със своите клиенти, финансирането на AR може да бъде опция, тъй като те могат бързо да получат пари, като продават вземанията с отстъпка.

Печалби и кредитна рентабилност

Ако маржовете на печалбата на кредитополучателя са тънки, тогава финансирането на PO може да не е опция, тъй като финансиращите компании обикновено изискват марж на печалба от 20% или повече. Те налагат това ограничение, защото искат да намалят риска от връщане с лихва. Друг фактор е кредитоспособността на купувача / клиента, издал ПО. В AR Financing, от друга страна, кредиторите не се интересуват от маржовете на печалба от бизнеса. Те се грижат за кредитоспособността на клиентите на компанията, защото сега финансиращата компания поема кредитния риск върху вземанията.

Използване на средства в AR финансиране срещу PO финансиране

При финансирането на PO кредиторът обикновено определя, че средствата не могат да се използват за друго освен за изпълнение на поръчката за покупка, срещу която е получено финансиране. Финансирането на AR изисква такива ограничения за това, за което може да се използва авансираният капитал; AR финансирането може да се използва за финансиране на всякакви бизнес нужди.

Разходи за финансиране

Финансирането на AR е значително по-евтино от финансирането на PO, тъй като рискът за заемодателя е много по-малък, когато заемът е обезпечен с вземания. Рискът е по-висок за кредитора в случай на финансиране на ПО, тъй като стоките / услугите все още не са доставени, така че нещата могат да се объркат в производствения процес. Лихвените проценти за финансиране на AR са в границите от 1-4%, докато за финансирането на PO са 5-10%. В допълнение към лихвения процент може да има и други такси като такси за услуги, неустойки, разходи за застраховане на заема и префакторинг такси за дългове над 90 дни.

Препратки

• Уикипедия: Accounts_receivable
• Уикипедия: PURCHASE_ORDER
• Уикипедия: Factoring_ (финанси)
• Ръководство за финансиране на вземанията
• Всичко, което трябва да знаете за финансирането на поръчки